مرداد در بورس تهران؛ آیا تاریخ تکرار می‌شود؟
مردادماه بورس تهران فاقد الگوی فصلی است و عملکرد آن مستقیماً به متغیرهای کلان و سیاسی وابسته است.
این خبر به کدام بازارها مربوط است؟
- سرمایه‌گذاری‌ها بر اساس دستهٔ خبر
- فعالیت‌های کمکی به نهادهای مالی واسط بر اساس دستهٔ خبر
- صندوق‌های اهرمی بر اساس دستهٔ خبر
- صندوق‌های سهامی بر اساس دستهٔ خبر
چه چیزی را دنبال کنیم: پیگیری گزارش‌های ماهانه شرکت‌ها و تصمیمات بانک مرکزی در خصوص نرخ بهره در مردادماه.
نکات کلیدی
- ۱بررسی ۱۸ سال اخیر نشان می‌دهد مردادماه الگوی فصلی ثابتی ندارد و احتمال صعود و سقوط آن برابر است.
- ۲میانگین بازدهی ۳.۱۴ درصدی مرداد، ناشی از نوسانات شدید و وابستگی به متغیرهای کلان اقتصادی است.
- ۳گزارش‌های فصلی و پایان فصل مجامع، وزن تحلیل‌های بنیادی را در این ماه افزایش می‌دهد.
- ۴در آستانه مرداد ۱۴۰۵، نرخ بهره و تنش‌های سیاسی به عنوان عوامل تعیین‌کننده در کنار P/E ۶ واحدی مطرح هستند.
عددهای این خبر
| میانگین بازدهی مرداد در ۱۸ سال اخیر | ۳.۱۴ درصد | |
| محدوده P/E بازار در آستانه مرداد ۱۴۰۵ | ۶ واحد | |
| فاصله میان بهترین و بدترین عملکرد مرداد | ۴۰ واحد درصد |
چرا این خبر مهم است؟
برای سرمایه‌گذاران، درک اینکه مردادماه می‌تواند همزمان شروع یک رالی صعودی یا یک اصلاح عمیق باشد، برای مدیریت دارایی حیاتی است.